?

Log in

No account? Create an account

Предыдущие | Следующие

Оригинал взят у etf_investing в Что делать с долларами?

На сайте DailyMoneyExpert.ru вышла статья «Что делать с долларами?» с моими комментариями.

Ниже публикую полный текст своих комментариев:

«Если человек обычный инвестор – ему категорически не стоит заниматься ежедневной покупкой-продажей валюты, пытаясь что-то заработать на изменении валютных курсов. Это не инвестиции, а азартная игра, конечный результат которой – убытки.

При этом ту «лишнюю» валюту, которая не является подушкой безопасности на непредвиденные расходы и не будет в ближайшей перспективе использоваться для каких-то покупок или иных трат, не стоит  просто хранить у себя дома или в банковской ячейке. Если посмотреть на исторические данные, то хранить деньги в валюте – невыгодно.

Например, за период с 1998 г. по 2016 г. (последние 19 лет, включающие в себя несколько значительных повышений курса доллара США по отношению к рублю), рост курса доллара США составил в среднем около 13% в год. Однако среднегодовой рост инфляции в РФ за тот же период времени оказался на уровне 15,3%. Другими словами, если бы кто-то купил валюту в 1998 г. и никуда ее не вкладывал до сегодняшнего дня, то он бы нес убытки, т.к. его вложения по причине инфляции уменьшались бы на 2,3% в год.

Поэтому валюту нужно инвестировать. Однако во что именно инвестировать – зависит от целей инвестора, срока инвестирования и от того, на какой уровень риска он готов пойти.

Если цель – сохранить средства на 1-2 года – тогда это валютные вклады в банках. Причем я предлагаю не гнаться за доходностью, размещая средства в небольших банках, а выбирать среди 10 системно значимых банков, которым окажут поддержку в случае наличия у них каких-либо проблем. Текущая ставка по долларовым депозитам в таких банках со сроком 1 год сейчас находится на уровне 1%-2% годовых.

Если же инвестор хочет не сберегать, а именно инвестировать свои валютные средства на более длительный срок (от 5 до 10 лет и более 10 лет), то тогда нужно говорить не об инвестировании в какие-то отдельные инструменты, а о составлении диверсифицированного портфеля из различных активов (как российских, так и зарубежных). Сейчас инвесторы даже с небольшими суммами могут без проблем сделать это как на российском рынке (с помощью ПИФов и ETF), так и на зарубежных рынках, открыв счет, например, у иностранного брокера и приобретая  ETF от ведущих управляющих компаний мира.

Возможная доходность таких портфелей будет строго индивидуальной и зависеть от ситуации и условий конкретного инвестора. В случае долгосрочных инвестиций (на срок от 10 лет и более) можно ориентироваться на доходность на уровне 7%-8% в валюте для портфелей с умеренным риском и 10%-11% в валюте для агрессивных портфелей. Правда, нужно понимать, что это только ориентиры, а не гарантированная доходность, как у депозитов. Реальный результат может быть как выше, так и ниже указанных цифр».


Отмечу, что, на мой взгляд, далеко не со всеми советами
«экспертов» из этой статьи можно согласиться (например, про структурные облигации). Да и саму по себе проблему «что делать с долларами» нужно решать не «стихийно», обдумывая ее каждый раз, когда появляются свободные денежные средства или ожидается изменение курсов валют, а «стратегически», заранее разработав свой собственный инвестиционный план, а затем планомерно его реализовывать.

Подробнее же о том, как не задаваться вопросом «что делать с долларами» каждый год, в какие валютные активы и инструменты можно инвестировать, как это сделать и на какие результаты можно рассчитывать, мы поговорим на бесплатном вебинаре
«Зарубежные инвестиции – итоги 2016 г. и перспективы 2017 г.», который состоится 7 февраля.






Comments

( 10 комментариев — комментировать )
(Анонимно)
1 фев, 2017 21:53 (UTC)
выбирать среди 10 системно значимых банков
1%-2% годовых
Сбербанк России в Украине даёт 7%, куда уж системно-значимее Сбербанка
kirill_vlasoff
2 фев, 2017 08:01 (UTC)
вкладываться на Украине во что-то это огромные риски, да и не является там Сбер системно-значимым, наоборот в любой момент могут какие-то санкции применить.
(Анонимно)
2 фев, 2017 08:21 (UTC)
Ну это же Сбербанк России, в Украине в долларах под 7% берёт. Какая разница что там в Украине произойдёт, закроют или санкционируют, в России он останется до последнего.
fintraining
2 фев, 2017 09:32 (UTC)
Из того, что Сбербанк России останется в России, никак не вытекает, что Сбербанк России в Украине станет возвращать вам ваш депозит. :)))
(Анонимно)
2 фев, 2017 16:58 (UTC)
Я вот с банковской системой, в отличии от вас, не знаком даже минимально, поэтому в ваших словах не сомневаюсь.
Но это не логично: то же самое что занести деньги на депозит в 12 отделение Сбера, а потом что-то с ним случилось (ну например здание в котором оно располагалось пошло под снос), и нету больше 12-го. Ты идёшь за своими деньгами в седьмое, а там денег не дают: говорят "ничего не знаем, деньги вы приносили не нам, а в 12-е, с ними и разбирайтесь".
Где здесь логика?
fintraining
2 фев, 2017 17:04 (UTC)
Ну, уж так устроен этот мир. Сбербанк в России и Сбербанк в Украине хоть и имеют одно название, но юридически это разные структуры, и призывать к ответу российский Сбербанк по обязательствам украинского Сбербанка (ежели вдруг что) вряд ли получится.

Украина, к примеру, даже юридически вроде как и не менялась, а расплачиваться с Россией по государственному долгу, взятому в период правления Януковича, почему-то отказывается. :) Где здесь логика? ;)
kirill_vlasoff
2 фев, 2017 11:51 (UTC)
в случае проблем на Украине я сильно сомневаюсь что Сбер выдаст вам ваши средства в России.
mozzie_7
2 фев, 2017 11:16 (UTC)
Mozzie-7
"Эксперт уточняет, что возможная доходность таких портфелей будет строго индивидуальной и зависеть от ситуации и условий конкретного инвестора. В случае долгосрочных инвестиций (на срок от 10 лет и более) можно ориентироваться на доходность на уровне 7–8% в валюте для портфелей с умеренным риском и 10–11% в валюте для агрессивных портфелей."

Лихие там эксперты...
kirill_vlasoff
2 фев, 2017 12:07 (UTC)
Re: Mozzie-7
а что не так с этой оценкой? если посмотреть самые обычные портфели за последние 20-30 лет на американском рынке то примерно такие % и получатся.
да, нет гарантии что дальше будет так же, ну так вообще на все нет гарантий -)
ysp13051983
2 фев, 2017 12:13 (UTC)
Интересно, а на основании чего Сергей рассчитывает доходность долгосрочных инвестиций в валюте для портфелей с умеренным риском на уровне 7-8%?
На основании исторических данных за какой период?
И в какой конкретно валюте?
Доллар от евро все-таки значительно отличается

Или имеется в виду сбалансированная валютная корзина, но из каких тогда валют? (доллар, евро, юань, йена, фунт, шв. франк и т.д.)?

Edited at 2017-02-02 12:13 (UTC)
( 10 комментариев — комментировать )

Центр Финансового Образования

Подписка на бесплатные рассылки

Subscribe.Ru

Секреты инвестирования




Телепередачи

"Интервью программе Экономика телеканала
Москва-24, 25.09.2012


"Интервью программе ИнвестИДЕИ телеканала
Эксперт ТВ, 23.05.2012


"Ваш личный финансовый консультант"
PRO Деньги, 05.03.2009


"Ваш личный финансовый консультант"
PRO Деньги, 02.02.2009


"Ваш личный финансовый консультант"
PRO Деньги, 26.12.2008


"Как заработать на кризисе?"
PRO Деньги, 02.12.2008


Интервью программе УТРО телеканала
Доверие, 13.10.2008


Записи бесплатных вебинаров

"Инвестиционный портфель и инвестиционный план"
03 декабря 2012 г.


"Инвестиционный портфель и инвестиционный план"
23 апреля 2012 г.


"Инвестиционный портфель и инвестиционный план"
04 сентября 2012 г.


"Инвестиционный план и инвестиционный портфель"
28 ноября 2011 г.





(c) 2008-2015 Сергей Спирин. Все открытые материалы журнала можно свободно перепечатывать с указанием авторства и при условии обязательной гиперссылки на этот журнал

Рейтинг блогов


Рейтинг блогов

Статьи

Метки

Latest Month

Ноябрь 2017
Вс Пн Вт Ср Чт Пт Сб
   1234
567891011
12131415161718
19202122232425
2627282930  
Разработано LiveJournal.com
Designed by Lilia Ahner