October 14th, 2009

Скрудж

Аквариум

Мне кажется, аквариумы с красивыми рыбами за стеклом ставят в офисах крупных компаний не просто так. И не для развлечения посетителей. Эти аквариумы призваны выполнять воспитательную функцию для сотрудников. Чтобы у тех все время были перед глазами «родственные души». Которые тоже в неволе, и которых тоже не пускают к теплому морю.

Скрудж

Мнения, факты и принципы

Добрый день, Сергей!

Большое спасибо за ваши продукты и рассылку, очень помогают.

Передо мной сейчас стоит нелегкий выбор банка для депозита в евро. Хочу у вас спросить, как у профессионала мнение о банке "Траст". Предлагают 11% в евро. Рассчитываю открыть депозит на год. Сумма укладывается в страхование вкладов.

Спасибо!

С Уважением,
Виталий


С.С.:
Я, как правило, на такие вопросы, не отвечаю или отвечаю за деньги. Вам, в виде исключения, отвечу, чтобы донести до Вас и других моих читателей две важные мысли. Мысли такие:

Мысль 1. «Мнения ничего не стоят, бесценны факты»
Мысль 2. «Знание нескольких принципов заменяет знание множества фактов»

Профессионал – это вовсе не тот, кто обладает какой-то информацией, недоступной «простым смертным».

Вы думаете, я в курсе состояния всех российских банков, и о каждом имею какое-то свое сформировавшееся «мнение»? Разумеется, нет.

Зато я знаю, где посмотреть то, что меня интересует.

Я знаю, что оценкой надежности банков занимаются рейтинговые агентства. Я знаю, оценкам каких рейтинговых агентств можно доверять. Поэтому я иду за информацией на сайты международных рейтинговых агентств (точнее, их российских представительств) – Standard & Poor’s – standardandpoors.ru, Fitch Ratings – fitchratings.ru, Moody’s Investor Service – moodys.ru.

S&P рейтингов НБ «Траст» не присваивало, Fitch присвоило НБ «Траст» рейтинг «B-», оценка Moody’s еще ниже – «Саа1». Это очень низкие, даже по российским меркам, рейтинги. Такие рейтинги примерно соответствуют оценке вероятности дефолта в течение года на уровне 10-15%.

Готовы ли вы брать на себя такие риски ради предлагаемой доходности? На этот вопрос я за вас уже не отвечу. Это зависит от вашей личной готовности принимать на себя риски и от того, какое место этот депозит будет занимать в вашем портфеле инвестиций.

Да, если вы вдруг начнете искать информацию на сайте самого НБ «Траст», то там, в разделе «о банке», будет написано другое. Вы обнаружите надпись (жирным шрифтом): «В 2009 году агентство «РА Эксперт» присвоило НБ «ТРАСТ» рейтинг на уровне «А», подтверждающий высокий уровень кредитоспособности». Если Вы не знаете, чем РА «Эксперт» отличается от международных рейтинговых агентств, то на Вас, возможно, это произведет впечатление. На меня не производит. Информация об оценках Fitch и Moody’s на сайте банка тоже есть, только запрятана более глубоко, на вложенную страницу, в раздел «Рейтинги». Профессионалы ее найдут, а чайникам и не надо. На первый план банк выставляет то, что ему выгодно.

Но самое, на мой взгляд, интересное, Вы на сайте банка не найдете. А именно – историю изменения рейтингов банка. Поскольку я сохраняю у себя на компьютере старые данные о рейтингах, то легко нашел, что еще год назад НБ «Траст» имел по версии Moody’s рейтинг B1. За год рейтинг банка снизился сразу на три (!!!) ступени. С чем это связано, какие именно ухудшения увидели Moody’s? Я не знаю. Возможно, это связано с объединением НБ «Траст» и ИБ «Траст», о котором написано на сайте банка. Возможно, с чем-то еще. В условиях, когда конкуренция среди банков высока, а выбор депозитных продуктов - огромен, я предпочту потратить время на анализ условий приема вкладов в других банках, расположенных гораздо выше в рейтингах надежности.

Роль Системы Страхования Вкладов в процессе выбора банка – отдельный вопрос, который потянет на отдельный выпуск рассылки. Некоторые дополнительные гарантии участие банка в Системе Страхования Вкладов, разумеется, дает, но отнюдь не стопроцентные, как, к сожалению, многие думают.

Хотите стать профессионалом? Тогда изучайте принципы, в крайнем случае - факты, но точно не «мнения».

Например, подписывайтесь на курс «Управление личными финансами». По мере его прохождения вы узнаете о принципах выбора банков, ПИФов, брокеров, ценных бумаг и еще об очень многом другом. И тогда вам не надо будет интересоваться чьим-то «мнением», чтобы принять решение.

Пока еще есть возможность попасть на семинары 17 октября в Москве и 24 - 25 октября в Киеве.