Очень точная классификация советников от Рика Ферри«Все советники что-то распространяют. Некоторые распространяют продукты и страхование, некоторые распространяют услуги по управлению активами, а некоторые на самом деле распространяют советы!»
(All advisers are distributing something. Some are distributing products and insurance, some are distributing asset management services, and some are actually distributing advice!)
Rick_Ferri)
С.С.:
Это свежий твит от Рика Ферри с очень точной классификацией советников.
Советники в России, на самом деле, делятся ровно на эти же три группы. И клиенту-инвестору очень важно понимать эту разницу (которая в случае низкой финансовой грамотности клиента, на самом деле, совершенно не очевидна!) и не ошибиться с выбором.
Как не ошибиться? Иметь хотя бы некоторый уровень финансовой грамотности, которая позволит различить. Совсем простого совета по этому вопросу у меня нет.
На самом деле, настоящими советниками являются представители только третьей группы. Но называют себя советниками представители всех трех.
P.S.
Формально отличить, на самом деле, просто.
«Продавцы» получают доход получают в виде вознаграждения от компаний, инвестиционные продукты которых продают.
«Управляющие» получают доход получают как плату за результат управления – обычно как % от прибыли (чаще всего в дополнение к % от активов под управлением)
«Советники» получают доход как плату именно за советы – от клиента и только от клиента (то, что называется термином «fee-only»), при этом размер вознаграждения не зависит от результатов клиента. Это может быть как фиксированная плата за консультацию, так и % от активов (но не от прибыли!) при договоре о постоянном сопровождении.
Но проблема в том, что эти три вида деятельности могут смешиваться друг с другом, и клиент редко имеет шансы точно знать, как именно выстроен бизнес советника, и за что он получает свой основной доход.
09 - 13 сентября – учебный курс Сергея Спирина "Инвестиционный портфель - Часть 1. Структура портфеля или Стратегия"
23 - 27 сентября – учебный курс Сергея Спирина "Инвестиционный портфель - Часть 2. Наполнение портфеля или Тактика"
Посетите также: AssetAllocation.ru ■ FinWebinar.ru
Другие соцсети: ■ Facebook ■ ВКонтакте ■ Twitter ■ Telegram ■ YouTube